8月1日｜東方證券研報指出，艾德生物半年報業績亮眼，彰顯成長韌性。受醫保控費和醫院回款週期延長等影響，目前IVD行業增速承壓；且2025年起，公司試劑銷售增值税率自3%提升至13%。但公司作為腫瘤藥物伴隨診斷龍頭，產品種類最為齊全，多個產品獨家獲批，因此營收表現依舊穩健，其中檢測試劑是主要營收來源，實現營收4.8億元（同比+7.9%，佔比83.4%），毛利率90.7%（同比-0.2pct，保持基本穩定）；而技術服務、檢測服務分別實現營收0.6億元（同比-5.0%）和0.3億元（同比+0.9%）。其次公司出海業務表現穩定，25H1實現營收1.1億元（同比+3.7%，佔比18.3%）。根據可比公司2025年平均估值，給予公司2025年32倍市盈率，對應的目標價為26.56元，維持“增持”評級。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯